Con motivo de la Exposición de las Islas Filipinas, se dio a conocer la diversidad de la flora de ese lugar, se hizo necesario crear una especie de invernadero para poder albergar las plantas convenientemente. Así, en 1887, se construye en el Parque del Buen Retiro, el Palacio de Cristal junto con el lago.
Sus paredes, como ya sugiere el nombre, son de cristal y están sostenidas por columnas de hierro de estilo jónico. En el exterior destaca su portada de estilo griego que mira hacia el lago. En el lago se pueden encontrar varios ejemplares de ciprés de los pantanos, con la particularidad que estos tienen sus raíces y parte del tronco sumergidos.
Sin lugar a dudas, es el edificio más sobresaliente de los jardines del Parque del Retiro y, desde hace años, contiene exposiciones temporales de arte contemporáneo. Naturaleza y arte resultan ser una combinación fantástica.
Ubicación: Parque del Buen Retiro.
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